LED板块海外遭热捧 国内市场明显回暖

LED产业的回暖点燃资本市场的热情。今年以来，LED产业概念股在美国受到资本热捧，其背后彰显出LED行业拐点的出现。LED产品在照明领域的应用和普及，是此次LED产业景气度回升的重要推动力量。从国内LED产业链各生产商的经营状况看，二季度以来，LED订单明显回升，后市向好。
　　⊙见习记者 曹攀峰
　　海外市场热捧LED板块
　　除了近期热捧的“特斯拉”概念外，事实上，今年以来，沉寂数年的LED板块在美国刮起不小的旋风。
　　据Wind数据统计，在纳斯达克[微博]市场，LED板块表现不俗。行业龙头Revolution Light今年以来涨幅高达488%，在2500多家纳斯达克公司中列第14位，该公司阶段涨幅曾高达554%；中国台湾LED企业旭明光电(简称：SEMILEDS)今年以来上涨107.4%；科锐公司(简称：cree)今年累计涨幅85.3%。
　　股价受热捧的背后，是相关公司经营业绩的持续好转。据上证报记者查阅，在已经披露的一季报中，Revolution Light一季度营业收入同比大增449%，毛利从去年亏损到转正为266.1万美元；科锐公司的一季报答卷也超出市场预期，营业收入同比增长23%至3.5亿美元，毛利率同步回升。
　　多位接受上证报记者采访的业内分析师表示，LED产品在节能照明领域的渗透，是行业景气度回升的重要原因。回看科锐公司的季报也可以发现，LED照明产品营收同比增长高达51%。该公司曾在财报电话会议上，看好LED照明发展前景，将于第二季度砸下大笔预算推广LED灯泡。
　　前5月LED产量同比大增
　　回到中国大陆市场，LED的回暖态势也相当明显。据工信部最新披露的数据，今年1到5月份，在规模以上电子信息制造业主要产品产量完成情况中，显像管彩色(CRT)电视机及彩色显像管和传真机产量相比去年同期大幅下降，分别下降55.9%、48.9%和55.2%，而LED产量同比“逆势”大增46.7%。
　　中国台湾LED产业今年来同样呈现上升趋势。据资料，今年4月份，台湾LED产业实现营收同比大增31%，环比增长9.2%。其中，芯片产业营收同比增长21%，封装产品营收同比增长43%，收入规模创下两年来新高。台湾LED产业的代表性企业中，晶电、璨圆、亿光、东贝4家企业营收在2013年维持较快增速，4月份营收同比均大幅增长。
　　在此轮LED产业的增长中，照明领域扮演了举足轻重的角色。据安信证券的研究报告，该券商研究员从相关企业了解到，今年以来LED照明产品需求非常旺盛，实益达(4.70,-0.07,-1.47%)、阳光照明(12.90,0.13,1.02%)、飞利浦等不同经营模式的企业2013年LED业务订单非常明确，凸显商用照明的LED渗透率快速提升。
　　LED市场回暖的另一佐证是产业链相关企业纷纷扩充产能。台湾两家LED企业晶电和璨圆今年分别增发50亿新台币和25亿新台币，用于扩充产业规模。A股上市公司中，三安光电(19.60,-0.26,-1.31%)定向增发募资33亿元扩充100台外延片设备，澳洋顺昌(5.05,-0.03,-0.59%)定增8亿元投入LED芯片，实益达和珈伟股份(10.010,-0.14,-1.38%)分别投资4亿元和8亿元，投入LED照明。
　　LED照明备受政策支持
　　事实上，在LED产业未来发展的旅程中，政策推动是拉动行业景气回升的重要支点。
　　据悉，从全球范围内来看，各国和各地区目前普遍都推出了淘汰白炽灯的计划，欧美、日本等发达地区都计划在两到三年内完全淘汰白炽灯的使用。
　　国家发改委在《中国逐步淘汰白炽灯路线图》中提出，将2011年10月到2012年9月设为过渡期；2012年10月起，开始禁止销售和进口100瓦及以上白炽灯；2014年10月起，禁止销售和进口60瓦及以上白炽灯；2016年起，开始禁止15瓦以上白炽灯的进口和销售。
　　今年2月，国家六部委联合发布了《半导体照明节能产业规划》，明确提出LED产业的发展目标，2013-2015年LED照明节能产业产值年均增长30%左右，2015年达到4500亿元(其中LED照明应用产品1800亿元)，LED照明产品渗透率达到20%，芯片国产化率达到80%以上。
　　政策的逐步明确，和LED光效的不断提高及成本的下降，有望为LED照明的进一步渗透起到积极的推动作用。
　　除了国家级政策之外，国内各省级地方政府也在采取措施推动LED在照明领域的普及。如在2012年，LED“重镇”广东省就推出“推广使用LED照明产品实施方案”，提出珠三角地区要力争在2013年底前，东西北地区在2014年底前普及LED公共照明，拉动LED产业“十二五”期末实现年产值5000亿元以上。今年5月，福建省也下发了“福建省推广应用LED照明产品的若干措施”，明确力争到2015年底前基本实现公共照明领域普遍使用LED照明产品，全省实现同比照明节能50%以上，带动全省LED产业当年新增产值500亿元以上。今年6月，北京要求2015年1月1日起，淘汰15瓦以上白炽灯，政府部门2013年底前、其他公共机构2014年底前全面停止使用白炽灯。